Rubicon Technologies, LLC a conclu un accord définitif pour acquérir Founder SPAC (NasdaqGM:FOUN) auprès d'un groupe d'actionnaires pour 1,5 milliard de dollars dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 15 décembre 2021. Les actionnaires de Rubicon transféreront 100 % des actions en circulation pour 1,483 milliard de dollars. La transaction fournira un produit brut d'environ 432 millions de dollars, composé de 321 millions de dollars de liquidités détenues en fiducie par la Founder SPAC et d'un PIPE d'actions ordinaires entièrement engagé de 111 millions de dollars comprenant des investissements de Palantir Technologies, du New Zealand Super Fund et de Rodina Capital. Dans le cadre de son projet de regroupement d'entreprises avec Rubicon Technologies, LLC, Le 4 août 2022, Founder SPAc a conclu un contrat d'achat à terme pour un montant maximum de 150 millions de dollars avec ACM ARRT F LLC, dans lequel le vendeur a l'intention, mais n'est pas obligé, d'acheter (a) des actions ordinaires de classe A, d'une valeur nominale de 0,0001 $ par action, de FOUN (les “Actions” ;) après la date du contrat d'achat à terme auprès des détenteurs d'actions (autres que FOUN ou des sociétés affiliées à FOUN. Founder a déposé une déclaration d'enregistrement sur le formulaire S-4 auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission le 1er février 2022. Dans le cadre de la transaction, Founder SPAC transférera volontairement la cotation de ses actions ordinaires de classe A et de ses bons de souscription publics du Nasdaq Stock Market LLC (“Nasdaq㝄 ;) au New York Stock Exchange (“NYSE㝄 ;). À la clôture de la transaction, l'entreprise combinée sera nommée Rubicon Technologies, Inc. Les actions ordinaires de classe A et les bons de souscription publics de Rubicon Technologies, Inc. devraient commencer à être négociés sous les symboles boursiers “RBT” ; et “RBT WS” ;, respectivement, au début du mois d'août 2022. Les actionnaires de Rubicon transféreront 100% des actions en circulation et détiendront 75% de la société combinée. Nate Morris, Andres Chico, Coddy Johnson, Paula Henderson, Osman Ahmed, Jack Selby, l'ambassadeur Paula J. Dobriansky, Barry Caldwell et Brent Callinicos, pour siéger au conseil d'administration de New Rubicon jusqu'à ce que leurs successeurs respectifs soient dûment élus et qualifiés

. La transaction est soumise à l'approbation des actionnaires de Founder SPAC et de Rubicon Technologies, Founder SPAC dispose d'au moins 5 millions de dollars d'actifs corporels nets, l'expiration ou la fin de la période d'attente (ou toute extension de celle-ci) applicable en vertu du Hart-Scott-Rodino Antitrust Improvements Act de 1976, la déclaration d'enregistrement sera devenue effective, l'autorité gouvernementale et la satisfaction ou la renonciation à d'autres conditions de clôture habituelles. Les conseils d'administration de Founder SPAC et de Rubicon ont approuvé la transaction proposée. Le 6 juillet 2022, Founder a déposé une déclaration d'enregistrement sur le formulaire S-4 auprès de la Securities and Exchange Commission des États-Unis le 1er février 2022. La déclaration d'enregistrement de Founder sur le formulaire S-4, relative au regroupement d'entreprises a été déclarée effective par la U.S. Securities and Exchange Commission. Founder SPAC y a annoncé qu'elle transférera volontairement la cotation de ses actions ordinaires de classe A et de ses bons de souscription publics du Nasdaq Stock Market LLC (“Nasdaq㝄 ;) à la Bourse de New York. Founder a également informé le Nasdaq de son intention de retirer ses actions ordinaires de classe A et ses bons de souscription publics du Nasdaq au début du mois d'août 2022. Les actionnaires de la SPAC Founder ont approuvé la transaction lors de son assemblée générale extraordinaire des actionnaires tenue le 2 août 2022. La transaction devrait être achevée au cours du deuxième trimestre de 2022. En date du 25 juillet 2022, la transaction devrait être conclue au troisième trimestre 2022.

Moelis & Company LLC agit en tant que conseiller financier exclusif de la Founder SPAC. Cohen & Company Capital Markets, une division de J.V.B. Financial Group, LLC, est le conseiller financier de Rubicon. Michael Blankenship, James R. Brown et Louis B. Savage de Winston & Strawn, LLP sont les conseillers juridiques de la SPAC fondatrice. Saee Muzumdar et Evan D'Amico de Gibson, Dunn & Crutcher LLP et Scott A. Augustine et Erica L. Opitz de Chamberlain, Hrdlicka, White, Williams & Aughtry, P.C. ont été les conseillers juridiques de Rubicon Technologies, LLC. Laurel Hill Advisory Group, LLC avec des frais de service de 9 500 $ et Morrow & Co., LLC avec des frais de service de 35 000 $ ont agi en tant qu'agents d'information et Continental Stock Transfer & Trust Company a agi en tant qu'agent de transfert pour la Founder SPAC.

Rubicon Technologies, LLC a conclu l'acquisition de Founder SPAC (NasdaqGM:FOUN) auprès d'un groupe d'actionnaires dans le cadre d'une transaction de fusion inversée le 15 août 2022. L'entreprise combinée fonctionnera sous le nom de Rubicon Technologies, Inc. et continuera d'être dirigée par Nate Morris, président-directeur général. À compter de l'ouverture des marchés le 16 août 2022, les actions ordinaires de classe A et les bons de souscription de Rubicon devraient être négociés à la Bourse de New York (“NYSE” ;) sous les symboles “RBT” ; et “RBT WS,” ; respectivement.