FRANCFORT (Reuters) - Les principales banques de la zone euro pourraient être touchées si leurs clients financiers, tels que les fonds, les assureurs et les chambres de compensation, retiraient leurs dépôts ou rencontraient d'autres difficultés, a averti mardi la Banque centrale européenne.
L'étude de la BCE s'est penchée sur le risque de contagion des banques dites de l'ombre - comme les fonds et autres sociétés financières qui fournissent des financements sous une forme ou une autre - aux créanciers traditionnels, et vice-versa.
Elle a constaté que l'exposition, tant en termes d'actifs bancaires, tels que les prêts, que de passifs, tels que les dépôts, était concentrée dans les 13 premiers créanciers de la zone euro, y compris les huit banques les plus importantes au niveau mondial.
Le risque le plus important identifié est que les banques parallèles retirent leurs fonds des banques, tels que les dépôts et les accords de mise en pension. Ceux-ci représentent 13 % du passif de toutes les banques traditionnelles, voire plus pour les grandes banques.
Cela pourrait se produire si les banques parallèles - ou les intermédiaires financiers non bancaires (IFNB) dans le jargon des régulateurs - étaient elles-mêmes touchées par des sorties de fonds ou perdaient confiance dans une banque.
"Ce financement peut être très sensible à la qualité de crédit des banques bénéficiaires et peut amplifier les pressions de financement auxquelles les banques sont confrontées si la solidité de leurs fondamentaux a été remise en question", a déclaré la BCE.
D'autres canaux de propagation comprennent les ventes forcées d'actifs par les banques parallèles, qui entraîneraient des pertes pour les banques traditionnelles car leurs portefeuilles se chevauchent souvent ou sont corrélés, a déclaré la BCE.
Elle a ajouté que la détresse des créanciers d'importance systémique serait également synonyme de problèmes pour les banques parallèles.
"Si l'une ou un groupe de ces (banques) devait être en difficulté, il y aurait probablement des ramifications substantielles en termes de capacité d'une partie importante du secteur des IFNB à gérer les risques de liquidité et de marché", a déclaré la BCE.
La BCE, qui a utilisé des données confidentielles obtenues dans le cadre de son rôle de principal organisme de surveillance bancaire de la zone euro, n'a cité aucune entreprise dans le rapport.
Les banques d'importance systémique mondiale de la zone euro sont BNP Paribas, Deutsche Bank, BPCE, Crédit Agricole, ING, Santander, Société Générale et UniCredit.
(Cet article a été remanié pour corriger le jour de la semaine dans le paragraphe 1).
