L'indice paneuropéen STOXX 600 a chuté de 0,8 % à 9h30 GMT. Le DAX allemand a chuté de 0,7 % tandis que le CAC 40 français et le FTSE britannique ont tous deux chuté de 0,9 %.
L'humeur sombre était globale, car l'indice MSCI le plus large des actions mondiales a chuté de 0,4% à un plus bas d'une semaine de 659,86, sur la voie d'une quatrième session de pertes et d'une baisse hebdomadaire d'environ 0,5%.
Les responsables de la Fed, dont M. Powell, ont exprimé jeudi leur incertitude dans leur lutte contre l'inflation et ont ajouté qu'ils resserreraient encore leur politique si nécessaire.
Les commentaires de Powell ainsi qu'une faible vente aux enchères de 24 milliards de dollars de bons du Trésor à 30 ans ont poussé les rendements à la hausse, jetant une ombre sur les actions et apportant un soutien au dollar.
"Il ne sert à rien d'inciter le marché à s'attendre à des réductions peu de temps avant qu'elles ne soient nécessaires", a déclaré Rob Carnell, responsable de la recherche pour l'Asie-Pacifique chez ING.
Les investisseurs sont à l'affût de signes indiquant que les taux d'intérêt américains ont atteint leur maximum après que la Fed a maintenu ses taux inchangés la semaine dernière, une décision qui a renforcé la spéculation selon laquelle le cycle de hausse des taux était terminé, ce qui a entraîné une hausse de courte durée des actifs à risque.
Certains investisseurs ont déclaré que l'orientation hawkish de Powell jeudi pourrait être le résultat d'un récent assouplissement des conditions financières qui s'est produit alors que les rendements ont chuté au cours des dernières semaines.
"La récente baisse des rendements américains a soulevé des questions sur la nécessité pour la Fed d'augmenter encore les taux, en particulier si les rendements du marché continuent de s'ajuster à la baisse", Bruno Schneller, directeur général d'INVICO Asset Management.
Les trois principaux indices boursiers américains ont clôturé en baisse jeudi, mettant fin à la plus longue série de victoires du Nasdaq et du S&P 500 en deux ans, alors que l'optimisme des marchés à l'égard d'une politique monétaire plus souple s'est estompé.
Selon l'outil FedWatch du CME, les contrats à terme sur les taux d'intérêt américains ont évalué à 60 % les chances d'une réduction des taux lors de la réunion de la Fed en juin 2024, contre 70 % avant le discours de M. Powell.
Les traders devraient surveiller de près la volatilité des taux d'intérêt, a déclaré M. Schneller d'INVICO, qui a noté que les marchés avaient récemment connu d'importantes fluctuations.
"L'une des principales causes de cette volatilité est le débat sur la question de savoir si le taux actuel des fonds fédéraux est trop élevé ou insuffisant", a-t-il déclaré.
Les actions chinoises ont reculé de 0,5 %, les inquiétudes concernant la deuxième plus grande économie du monde ayant refait surface après que les données de jeudi aient montré que les prix à la consommation étaient de nouveau en contraction.
Tapas Strickland, responsable de l'économie de marché à la NAB, a déclaré que ces données maintiennent la pression sur Pékin pour qu'il continue à assouplir progressivement sa politique monétaire et fiscale.
Le rendement des bons du Trésor à 10 ans s'est établi à 4,6300 %, après avoir gagné 12 points de base jeudi, soit la plus forte hausse en une journée depuis trois semaines.
Sur les marchés des devises, l'indice du dollar a légèrement baissé de 0,07 % par rapport à ses gains de la nuit et se situait à 105,84. Le dollar s'est approché de son plus haut niveau en un an, à 151,40 yens, et a atteint son plus haut niveau en une semaine face aux dollars australien et néo-zélandais.
Le Brent a augmenté de 74 cents à 80,69 dollars le baril, tandis que le brut américain a augmenté de 65 cents à 76,39 dollars le baril, tous deux en hausse d'environ 0,9 % sur la journée. Le marché du pétrole s'est effondré cette semaine en raison des inquiétudes concernant la demande et de l'affaiblissement de la prime de risque de guerre qui a déclenché un mouvement de vente.
L'or au comptant a reculé d'environ 0,2 % à 1 954,20 dollars l'once et est en passe de connaître sa pire semaine depuis plus d'un mois, en baisse de 1,8 %, en raison d'un rendement élevé et d'un dollar plus fort.
En ce qui concerne les crypto-monnaies, le bitcoin et l'éther se sont maintenus près de leurs plus hauts niveaux plurimensuels, la spéculation renouvelée sur l'approbation imminente d'un fonds bitcoin négocié en bourse ayant redonné vie aux actifs numériques.
