Finances Swire Properties Limited

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1972

HK0000063609

Développement et opérations immobilières

Temps Différé Hong Kong S.E. Autres places de cotation 07:44:22 26/04/2024			Varia. 5j.	Varia. 1 janv.
15,92 ^HKD	+0,76 %		+6,28 %	+0,76 %

10/04	Swire Properties va fermer son premier hôtel à Pékin pour faire place à un développement commercial	MT
15/03	SWIRE PROPERTIES LIMITED : Jefferies & Co. maintient sa recommandation neutre	ZM

Valorisation

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Capitalisation ¹	151 222	131 918	114 309	116 064	92 430	92 430	-	-
Valeur Entreprise ¹	166 514	138 522	124 643	135 011	129 109	131 119	133 404	136 942
PER	11,3 x	32,2 x	16 x	14,6 x	35,1 x	12,1 x	10,5 x	9,99 x
Rendement	3,4 %	4,04 %	4,86 %	5,04 %	6,65 %	6,92 %	7,24 %	7,52 %
Capitalisation / CA	10,6 x	9,91 x	7,19 x	8,39 x	6,3 x	6,08 x	5,51 x	5,08 x
Valeur Entreprise / CA	11,7 x	10,4 x	7,84 x	9,77 x	8,8 x	8,63 x	7,96 x	7,52 x
Valeur Entreprise / EBITDA	15,1 x	13,4 x	12,3 x	14,7 x	15,5 x	14,2 x	13,2 x	12,6 x
Valeur Entreprise / FCF	72,6 x	34,9 x	124 x	-54,6 x	52,5 x	20,3 x	19,6 x	18,3 x
FCF Yield	1,38 %	2,86 %	0,81 %	-1,83 %	1,9 %	4,92 %	5,11 %	5,46 %
Price to Book	0,53 x	0,46 x	0,39 x	0,4 x	0,32 x	0,32 x	0,32 x	0,32 x
Nbr de Titres (en Milliers)	5 850 000	5 850 000	5 850 000	5 850 000	5 850 000	5 850 000	-	-
Cours de référence ²	25,85	22,55	19,54	19,84	15,80	15,80	15,80	15,80
Date de publication	12/03/20	11/03/21	10/03/22	09/03/23	14/03/24	-	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données annuelles)

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Chiffre d'affaires ¹	14 222	13 308	15 891	13 826	14 670	15 197	16 769	18 203
EBITDA ¹	11 036	10 323	10 141	9 156	8 349	9 213	10 124	10 909
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	10 677	9 971	9 786	8 223	7 912	8 735	9 529	10 030
Marge d'exploitation	75,07 %	74,92 %	61,58 %	59,47 %	53,93 %	57,48 %	56,83 %	55,1 %
Résultat Avt. Impôt (EBT) ¹	15 328	5 856	9 250	10 292	4 368	8 831	9 689	10 341
Résultat net ¹	13 423	4 096	7 121	7 980	2 637	7 316	8 285	9 149
Marge nette	94,38 %	30,78 %	44,81 %	57,72 %	17,98 %	48,14 %	49,41 %	50,26 %
BNA ²	2,290	0,7000	1,220	1,360	0,4500	1,309	1,499	1,582
Free Cash Flow ¹	2 293	3 965	1 005	-2 473	2 457	6 445	6 817	7 482
Marge FCF	16,12 %	29,79 %	6,32 %	-17,89 %	16,75 %	42,41 %	40,65 %	41,1 %
FCF Conversion (EBITDA)	20,78 %	38,41 %	9,91 %	-	29,43 %	69,95 %	67,33 %	68,59 %
FCF Conversion (Résultat net)	17,08 %	96,8 %	14,11 %	-	93,17 %	88,1 %	82,28 %	81,78 %
Dividende / Action ²	0,8800	0,9100	0,9500	1,000	1,050	1,093	1,144	1,189
Date de publication	12/03/20	11/03/21	10/03/22	09/03/23	14/03/24	-	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

Evolution du Compte de Résultat (Données trimestrielles)

Période Fiscale : Décembre	2019 S2	2020 S1	2020 S2	2021 S1	2021 S2	2022 S1	2022 S2	2023 S1	2023 S2	2024 S1	2024 S2
Chiffre d'affaires ¹	6 712	6 551	6 757	9 068	6 823	6 698	7 128	7 297	7 373	6 399	9 599
EBITDA	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-	-
Résultat d'exploitation (EBIT) ¹	-	-	-	4 634	5 152	4 213	4 010	4 360	3 552	3 592	5 388
Marge d'exploitation	-	-	-	51,1 %	75,51 %	62,9 %	56,26 %	59,75 %	48,18 %	56,13 %	56,13 %
Résultat Avt. Impôt (EBT)	-	-	-	-	-	-	-	-	1 150	-	-
Résultat net	-	-	-	-	-	-	-	-	414	-	-
Marge nette	-	-	-	-	-	-	-	-	5,62 %	-	-
BNA ²	0,7600	0,1800	0,5200	0,3400	0,8800	0,7400	0,6200	0,3800	0,0700	0,5200	0,7800
Dividende / Action	-	-	-	-	-	-	-	-	0,7200	-	-
Date de publication	12/03/20	13/08/20	11/03/21	12/08/21	10/03/22	11/08/22	09/03/23	10/08/23	14/03/24	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

Situation Bilantielle

Période Fiscale : Décembre	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	2026
Dette Nette ¹	15 292	6 605	10 334	18 947	36 679	38 689	40 974	44 512
Trésorerie Nette ¹	-	-	-	-	-	-	-	-
Leverage (Dette/EBITDA)	1,386 x	0,6398 x	1,019 x	2,069 x	4,393 x	4,199 x	4,047 x	4,08 x
Free Cash Flow ¹	2 293	3 965	1 005	-2 473	2 457	6 445	6 817	7 482
ROE (RN / Capitaux Propres)	4,74 %	2,46 %	2,45 %	2,75 %	2,54 %	2,56 %	2,92 %	3,07 %
ROA (RN / Total Actif)	4 %	2,1 %	2,1 %	2,36 %	2,11 %	2,11 %	2,29 %	2,53 %
Total Actifs ¹	335 760	195 075	338 855	338 422	125 178	346 951	362 482	361 135
Actif net par Action ²	49,00	49,40	49,90	49,40	48,70	48,80	49,20	49,50
Cash Flow Par Action ²	0,7500	0,9300	0,8600	0,8100	0,9300	1,070	1,130	1,270
Capex ¹	2 082	1 504	4 040	7 229	2 988	3 274	2 318	2 950
Capex / CA	14,64 %	11,3 %	25,42 %	52,29 %	20,37 %	21,55 %	13,82 %	16,21 %
Date de publication	12/03/20	11/03/21	10/03/22	09/03/23	14/03/24	-	-	-

¹HKD en Millions²HKD

Données Estimées

BNA & Dividende

Evolution du PER historique

Evolution du Rendement historique

Evolution Valeur d'Entreprise / EBITDA

Notations pour Swire Properties Limited

Note Trading

Note Investissement

ESG Refinitiv

B+

Plus de notations

Consensus des Analystes

Vente

Achat

Recommandation moyenne

ACHETER

Nombre d'Analystes

Dernier Cours de Cloture

15,8 HKD

Objectif de cours Moyen

19,78 HKD

Ecart / Objectif Moyen

+25,18 %

Consensus

Révisions de BNA

Révisions des Estimations

Bénéfices trimestriels - Taux de surprise

Agenda de la société

Secteur Autre développement et opérations immobilières

	Varia. 1 janv.	Capi.
SWIRE PROPERTIES LIMITED	+0,76 %	11,81 Md
MITSUI FUDOSAN CO., LTD.	+35,64 %	27,29 Md
SUN HUNG KAI PROPERTIES LIMITED	-13,32 %	26,65 Md
DLF LIMITED	+24,43 %	26,56 Md
MITSUBISHI ESTATE CO., LTD.	+44,83 %	22,46 Md
CHINA RESOURCES LAND LIMITED	-1,07 %	23,73 Md
EMAAR PROPERTIES	+2,90 %	19,61 Md
CHINA OVERSEAS LAND & INVESTMENT LTD.	+1,89 %	18,04 Md
SUMITOMO REALTY & DEVELOPMENT CO., LTD.	+28,28 %	16,12 Md
MACROTECH DEVELOPERS LIMITED	+17,04 %	14,48 Md

Autre développement et opérations immobilières