APPLOVIN CORPORATION AppLovin a proposé 58,85 $ pour chaque action Unity, ce qui représente une prime de 18 % par rapport au cours de clôture de Unity lundi. Unity détiendra 55 % des actions en circulation de l'entreprise combinée, soit environ 49 % des droits de vote.
AppLovin a engagé des conseillers pour élaborer une offre après qu'Unity ait déclaré le mois dernier qu'elle achèterait ironSource dans le cadre d'une transaction entièrement en actions de 4,4 milliards de dollars, ont déclaré à Reuters des sources familières de l'affaire. Le conseil d'administration d'Unity devra résilier l'accord ironSource s'il veut poursuivre une combinaison avec AppLovin, selon la proposition.
Dans le cadre de l'accord proposé, le directeur général d'Unity, John Riccitiello, deviendra le PDG de l'entreprise combinée, tandis que le directeur général d'AppLovin, Adam Foroughi, prendra le rôle de directeur de l'exploitation.
Unity a déclaré que son conseil d'administration évaluerait l'offre. Mardi, la société a annoncé un chiffre d'affaires trimestriel de 297 millions de dollars, en hausse de 9 % par rapport à l'année précédente, tandis que sa perte d'exploitation s'est creusée. L'action a glissé de 2,68 % après la fermeture du marché.
Les deux sociétés fabriquent des logiciels utilisés pour concevoir des jeux vidéo. Les logiciels de création de jeux se sont également étendus à de nouvelles technologies telles que le "metaverse", ou mondes virtuels immersifs.
Le logiciel d'Unity a été utilisé pour créer certains des jeux les plus joués tels que "Call of Duty : Mobile" et "Pokemon Go", tandis qu'AppLovin aide les développeurs à développer et à monétiser leurs applications.
L'offre d'AppLovin intervient alors que les développeurs de jeux et les fabricants de consoles mettent en garde contre un ralentissement du secteur, l'inflation élevée depuis des décennies et l'assouplissement des restrictions COVID-19 amenant les joueurs à choisir des activités extérieures. La société a abaissé ses prévisions de ventes mardi.
"Le prix proposé pour Unity semble bien inférieur à sa valeur intrinsèque, et nous nous attendons à ce que Unity le rejette pour cette raison", a écrit Michael Pachter, analyste chez Wedbush Securities. "Nous pensons que l'interférence avec l'acquisition de IronSource est problématique, et incitera le conseil d'administration d'Unitys à faire preuve de beaucoup de prudence avant d'accepter une vente pure et simple."
Les actions d'AppLovin, basée à Palo Alto, en Californie, qui est devenue publique l'année dernière, ont chuté de 10,29 % mardi. Les actions de ironSource ont baissé de 11,21%. ironSource pourrait recevoir 150 millions de dollars d'indemnité de rupture si Unity décide de se retirer, selon l'accord de fusion. (Reportage d'Eva Mathews et Nivedita Balu à Bengaluru, Krystal Hu à New York ; Rédaction de Saumyadeb Chakrabarty, Mike Harrison et David Gregorio)
