Zurich (awp) - L'équipementier de la construction Arbonia pourrait se séparer de sa division Climate pour se concentrer sur son activité avec les portes. L'opération pourrait rapporter plus d'un milliard de francs suisses au groupe thurgovien, qui a glissé dans les chiffres rouges au terme d'une année 2023 difficile pour le secteur.

L'entreprise a indiqué mardi avoir reçu plusieurs offres non sollicitées pour sa division Climate - qui produit des pompes à chaleur, des système de chauffage au sol et muraux ou encore des ventilateurs et qui représente 60% du volume d'affaires de l'entreprise - qu'il a accepté d'étudier. Le montant potentiel reçu grâce à cette transaction, qui doit encore être réalisée à priori en seconde partie d'année, doit "en grande partie" être reversé aux actionnaires et servir à la réduction de la dette, selon un communiqué.

La procédure de vente a été lancée en octobre dernier et a attiré des acheteurs potentiels de Corée du Sud, du Japon et de Chine, a détaillé la direction sans dévoiler l'identité des éventuels acquéreurs. Selon les dirigeants, elle permettrait à Arbonia d'engranger entre 1,3 et 1,4 milliard de francs suisses.

La division restante, consacrée aux portes, doit quant à elle être développée et renforcée via "des acquisitions ciblées", a précisé Arbonia.

"Nous sommes mieux positionnés par rapport à la concurrence dans le domaine des portes que dans le secteur mondial des pompes à chaleur", a souligné le directeur général et président Alexander von Witzleben lors d'une conférence de presse. La concurrence asiatique y est plus faible que dans la branche du chauffage.

Cette vente permettrait de renforcer la division Portes en Europe, notamment par des acquisitions. "Nous n'avons pas encore la taille critique", a admis le patron. Cette activité doit à terme générer des ventes de 1 milliard de francs suisses et le résultat brut d'exploitation (Ebitda) 100 millions, a-t-il ajouté.

Dans le rouge

Le groupe a par ailleurs fait état de résultats en forte baisse l'année dernière, en raison "d'un effondrement historique dans le secteur du bâtiment dans ses marchés clés". Arbonia a en effet fait face à l'envolée de l'inflation et la hausse des taux.

Le chiffre d'affaires a baissé de 10,1%, ou de 8,2% hors effets de changes, à 1,08 milliard de francs suisses, alors que le résultat d'exploitation (Ebit) a chuté dans les chiffres rouges à -4,7 millions après un excédent de 37,0 millions un an plus tôt.

Arbonia a clôturé l'année sur une perte nette de 17,2 millions de francs suisses, à comparer à un bénéfice net de 19,1 millions en 2022.

Alors que les ventes sont à peu près conformes aux prévisions des analystes interrogés par l'agence AWP, le résultat net est largement ressorti en dessous des attentes.

L'entreprise avait averti en décembre dernier d'un ralentissement des recettes entre 6% et 9% au niveau organique en 2023. Les actionnaires doivent néanmoins recevoir un dividende, dont le montant n'a pour l'heure pas été précisé.

Pour 2024, la direction table sur une croissance organique des ventes et une progression au niveau du résultat brut d'exploitation (Ebitda) pour la division Climate, alors que l'unité Portes devrait voir ses ventes stagner mais sa rentabilité Ebitda augmenter.

La société avait récemment annoncé d'importantes mesures d'économies, entraînant la suppression de 600 emplois équivalent plein temps. Aucun poste ne sera touché en Suisse, mais des coûts uniques de 15 millions ont été inscrits au deuxième semestre. Ces mesures permettront d'économiser 10 à 12 millions de francs suisses par an à partir de 2024, en incluant la délocalisation du site belge de Dilsen à Stríbro en République tchèque.

La perspective d'une réorganisation a inspiré les détenteurs de capitaux, qui ont catapulté la nominative Arbonia de 21% en hauteur, à 12,04 francs suisses, dans un SPI en recul de 0,14%.

al/ib/vj