Les actions européennes ont chuté mercredi, la faiblesse des ventes au détail en Allemagne et le ralentissement de l'activité industrielle dans la zone euro ayant attisé les inquiétudes concernant la croissance économique dans un contexte d'inflation record.

L'indice paneuropéen STOXX 600 a reculé de 1,0 %, après avoir gagné jusqu'à 0,4 % plus tôt dans la journée. L'indice de référence a perdu 1,6 % en mai, l'inflation galopante alimentant les craintes d'une action agressive des banques centrales.

Les ventes au détail allemandes ont chuté de 5,4 % en avril, ce qui est plus que prévu, selon les données, tandis que la croissance manufacturière dans la zone euro a ralenti le mois dernier, les usines étant confrontées à des pénuries d'approvisionnement, à des prix élevés et à une baisse de la demande.

"L'action des prix que nous avons observée cette semaine sur les actions est très révélatrice de l'incertitude générale qui règne actuellement sur les marchés", a déclaré Stuart Cole, macroéconomiste en chef chez Equiti Capital.

"Les chiffres de l'inflation plus forts que prévu publiés hier par l'UE ont ravivé les craintes quant à la hausse générale des taux d'intérêt. La principale crainte est que les actions des banques centrales n'induisent par inadvertance des récessions."

Les économistes de la Deutsche Bank ont relevé les attentes concernant le resserrement de la politique de la Banque centrale européenne et s'attendent à une hausse des taux de 50 points de base en septembre.

Sur le STOXX 600, les baisses ont été menées par les valeurs du voyage et de l'immobilier.

Les bourses régionales ont également chuté - le FTSE 100, lourd en matières premières, a glissé de 1,0 % tandis que le DAX allemand a reculé de 0,3 %.

Le STOXX 600 a marqué des pertes pour tous les mois sauf mars de cette année, les investisseurs s'inquiétant également du resserrement de la politique des banques centrales et des retombées du conflit Russie-Ukraine.

L'espoir des investisseurs que l'inflation pourrait avoir atteint un pic est remis en question par les prix du pétrole, qui ont grimpé à plus de 120 dollars le baril mardi après que les dirigeants de l'Union européenne ont convenu d'une interdiction partielle et progressive du pétrole russe.

Tous les regards seront tournés vers la réunion de la BCE à Amsterdam le jeudi 9 juin, au cours de laquelle les responsables politiques tenteront de parvenir à un consensus sur la vitesse à laquelle il convient de "normaliser" la politique monétaire", a déclaré Andrew Kenningham, économiste en chef pour l'Europe chez Capital Economics.

"Les membres du Conseil des gouverneurs de la BCE sont unanimes à penser que les taux d'intérêt doivent être relevés, mais ils sont divisés sur la rapidité de cette hausse."

La marque de chaussures britannique Dr. Martens a bondi de près de 20 % après avoir prévu une hausse de son chiffre d'affaires annuel, grâce aux hausses de prix effectuées en réponse à l'inflation et à l'augmentation des ventes de ses chaussures et bottes.

Le gestionnaire d'actifs de la Deutsche Bank, DWS, a chuté de 6,2 % après que son directeur général a déclaré qu'il démissionnerait la semaine prochaine, alors que la société fait face à des allégations de tromperie des investisseurs sur les investissements "verts". (Reportage de Susan Mathew et Shreyashi Sanyal à Bengaluru ; Montage de Rashmi Aich, Sriraj Kalluvila et Kirsten Donovan)