La compagnie s'est placée sous la protection du chapitre 11 en 2020 après la chute des voyages aériens pendant la pandémie et a obtenu l'approbation du tribunal en juin de la même année. Le plan de réorganisation injecterait environ 8 milliards de dollars dans la compagnie aérienne par une combinaison d'augmentation de capital, d'émission d'obligations convertibles et de nouvelle dette.

Dans une note envoyée au régulateur du marché tard mardi soir, LATAM a détaillé la structure de son financement de sortie qui comprend une facilité de crédit renouvelable de 500 millions de dollars et une facilité de prêt à terme de cinq ans de 1,1 milliard de dollars.

Il comprend également 450 millions de dollars de billets garantis de premier rang à échéance 2027 et 700 millions de dollars de billets garantis de premier rang à échéance 2029, ainsi que 750 millions de dollars de billets-relais à cinq ans et 750 millions de dollars supplémentaires de billets-relais à sept ans.

"Dans les semaines à venir, nous prévoyons de sortir du chapitre 11 avec environ 2,2 milliards de dollars américains de liquidités et une réduction de la dette d'environ 35 % par rapport à la dette que nous avions en cours avant d'entamer ce processus", a déclaré le PDG de LATAM, Roberto Alvo, dans un communiqué de presse.

La compagnie a l'intention de souscrire les lignes de crédit-relais, la ligne de crédit renouvelable et le financement à terme mercredi. En outre, la clôture de l'offre des obligations est prévue pour le 18 octobre.