Analog Gold Inc. a signé une lettre d'intention contraignante pour acquérir Blue Thunder Mining Inc. (TSXV:BLUE) pour 37,5 millions de dollars canadiens dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 27 janvier 2023. Selon les termes de la lettre d'intention, BLUE émettra suffisamment d'actions pour que la transaction constitue une prise de contrôle inversée (" RTO ") selon les règles de la Bourse de croissance TSX. Il est proposé que Blue Thunder utilise une évaluation indicative globale de 10 millions de dollars (13,348 millions de dollars canadiens) pour se regrouper avec Analog au prix indicatif global de 37,5 millions de dollars canadiens, payable par l'émission par Blue Thunder d'un nombre global d'actions Blue Thunder aux actionnaires d'Analog (y compris ceux du financement Analog au prorata du nombre d'actions Analog détenues par chacun de ces actionnaires d'Analog, au prix réputé par action Blue Thunder égal au prix du financement concomitant.

La transaction est soumise à la condition que les parties parviennent à conclure un accord définitif concernant le RTO au plus tard le 27 mars 2023, ou à toute autre date dont Blue Thunder et Analog pourraient mutuellement convenir. La lettre d'intention prévoit également d'autres conditions préalables importantes à remplir avant la clôture, y compris la réalisation par Analog d'un financement pour lever un produit brut d'un minimum de 5 millions de dollars canadiens, la vérification diligente habituelle et l'obtention de toutes les approbations requises du conseil d'administration, des actionnaires et des organismes de réglementation, et par Blue Thunder d'un financement concomitant pour un produit brut minimum de 0,25 million de dollars canadiens, dont la forme et les conditions doivent être déterminées à une date ultérieure. Au 30 mars 2023, en raison de l'obligation pour Blue d'inclure les états financiers audités d'Analog dans la circulaire d'information qui sera envoyée aux actionnaires de Blue Thunder et du calendrier anticipé de diverses autres étapes nécessaires à la réalisation de la transaction, les parties prévoient désormais que l'accord formel sera conclu le ou vers le 17 mai 2023, et que la transaction sera clôturée à la fin du mois de juin 2023.

Analog Gold Inc. a annulé l'acquisition de Blue Thunder Mining Inc. (TSXV:BLUE) dans le cadre d'une opération de fusion inversée le 7 juillet 2023. La transaction a été annulée en raison de retards logistiques imprévus.