Zurich (awp) - L'ex-conglomérat diversifié Conzzeta parachève sa transformation en usineur de tôle spécialisé, avec la cession pour un montant non dévoilé de la marque de vêtements et d'équipements de sports en plein air Mammut. Le repreneur - la société d'investissement britannique Telemos Capital - est pilotée par Philippe Jacobs, accessoirement co-président de la société de participation helvétique portant son patronyme.

Le bouclement de la transaction est agendé avant fin juin, moyennant l'obtention des approbations réglementaires nécessaires.

La firme zurichoise rappelle dans son communiqué lundi que la marque au pachyderme laineux éteint a contribué à hauteur de 218 millions de francs suisses à son chiffre d'affaires l'an dernier. Conzzeta assure en outre que le prix de vente reflète les efforts consentis ces dernières années dans l'actualisation de la gamme de produits, la numérisation des processus et l'optimisation de la structure de coûts.

L'opération constitue la phase finale du recentrement sur les seules activités de tôlerie, abritées sous le toit de la marque Bystronic qui doit devenir la prochaine raison sociale de Conzzeta. La firme s'était déjà séparée de Schmid Rhyner début 2020 et avait finalisé son désengagement des spécialités chimiques avec l'externalisation de Foam Partner le mois dernier.

Les actionnaires ont validé la semaine dernière en assemblée générale le changement de raison sociale. L'action Conzzeta sera négociée dès le mois de mai sous le symbole "BYS".

Mirabaud Securities salue l'aboutissement du processus de simplification, mais déplore l'absence d'indications précises sur le montant de l'opération. Signalant une absence de synergies avec les activités de l'acquéreur, l'analyste a ramené son estimation de 215 à 150 millions de francs suisses. La recommandation "buy" reste d'actualité, comme l'objectif de cours de 1375 francs suisses.

A 10h06, la nominative Conzzeta s'enrobait de 0,4% à 1144,00 francs suisses, à contre-courant d'un SPI en retrait de 0,20%.

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