Renewi : signe une facilité de crédit renouvelable de 400 millions d'euros

Renewi plc (LSE : RWI), la société internationale leader dans la valorisation des déchets, a le plaisir d'annoncer le renouvellement de sa facilité de crédit renouvelable (« RCF »). Le montant du crédit reste inchangé à 400 millions d'euros, pour une durée initiale de cinq ans jusqu'en 2028, avec deux options d'extension d'un an. Le Conseil d'administration reste attaché à son objectif d'endettement à long terme de 2,0x.

Paramètres clés de la RCF:

• Le crédit reste inchangé à 400 millions d'euros, ce qui maintient une marge de manœuvre d'environ 300 millions d'euros.
• Chacun des neuf prêteurs existants et nouveaux a offert des engagements accrus.
• Il existe également une option accordéon de 150 millions d'euros pour augmenter le crédit, sous réserve de l'approbation des prêteurs à ce moment-là.
• Le prêt a une durée initiale de cinq ans jusqu'en 2028, avec deux options d'extension d'un an jusqu'en 2030.
• Les engagements financiers restent inchangés et sont testés deux fois par an:
  • 3,50x pour le ratio de levier de la dette nette sur l'EBITDA ; et
  • 3,00x pour le ratio de couverture des intérêts nets sur l'EBITA.
• La marge est ajustée sur la base du ratio de levier en vigueur à des niveaux légèrement améliorés.

Financement vert et lié à la durabilité :

• Renewi continue d'être entièrement financée par des fonds verts, sur la base du cadre de financement vert du Groupe, tel que révisé par S&P en tant que fournisseur d'opinion de seconde partie (« second party opinion provider »).
• La tarification est également liée à des résultats positifs par rapport aux trois thèmes clés de l'Entreprise :

1. Favoriser l'économie circulaire : améliorer le taux de recyclage pour atteindre notre objectif Mission 75.
2. Réduire les émissions de carbone : réduire les émissions de carbone de scope 1 et 2 conformément à la SBTi.
3. Renforcer l'aspect humain : réduire encore davantage le taux d'accidents avec arrêt de travail.

• Outre la facilité de crédit renouvelable, le Groupe dispose de 305 millions d'euros d'obligations à taux fixe, d'EUPPs et de la facilité de crédit de la BEI.

Adam Richford, Head of Treasury and Investor Relations chez Renewi, a commenté : "Nous sommes ravis d'annoncer la signature de notre facilité de crédit renouvelable liée au développement durable, ainsi que l'engagement pris par nos prêteurs actuels et nouveaux de soutenir Renewi au cours des cinq à sept prochaines années. La reconnaissance et l'appréciation du rôle de Renewi en tant que pionnier de la durabilité sur le marché bancaire nous permettent de continuer à investir dans des techniques de recyclage innovantes afin de récupérer d'autres matériaux précieux pour les réutiliser et ainsi éviter les émissions de carbone qui auraient été générées dans la chaine de valeur.

« Nous souhaitons également remercier toutes les personnes impliquées pour leur soutien : BNP et ING en tant que prêteurs BMLA et coordinateurs de la durabilité ; NatWest en tant que prêteur BMLA et coordinateur de la documentation ; ABN et KBC en tant que prêteurs BMLA ; et BBVA, CIC et LBBW en tant que prêteurs MLA. Nous remercions également les équipes juridiques d'Ashurst et d'A&O pour leurs conseils de longue date à l'entreprise et aux prêteurs respectivement, ainsi que Rothschild & Co pour leur soutien continu à l'entreprise. »