ESSITY AB Parmi les soumissionnaires présélectionnés figurent le fabricant brésilien de pâte à papier Suzano, l'un des principaux fournisseurs de Vinda, ont déclaré ces personnes ainsi qu'une quatrième personne ayant connaissance de la transaction.
La société de capital-investissement CVC Capital Partners cherche à former un consortium pour faire une offre sur la participation d'Essity, a déclaré l'une des personnes.
Bain Capital et DCP Capital sont également sur les rangs, ont déclaré deux de ces personnes.
Essity a lancé le processus de vente de sa participation de 52 % dans Vinda en mai, selon Reuters.
Les offres initiales des soumissionnaires présélectionnés ne représentaient pas une prime importante par rapport au cours des actions de Vinda, ont déclaré deux de ces personnes. Une troisième source a déclaré que certains investisseurs potentiels avaient l'intention de valoriser Vinda entre 3 et 3,5 milliards de dollars lors du deuxième tour d'enchères.
La participation d'Essity valait environ 1,47 milliard de dollars à la clôture de Vinda mercredi, à 18,38 dollars HK par action, soit une capitalisation boursière de 22,12 milliards de dollars HK (2,83 milliards de dollars).
Essity, qui est conseillé par Bank of America, n'a pas donné aux soumissionnaires de date limite pour les offres fermes et les soumissionnaires finaux pourraient être choisis après les présentations de la direction, ont déclaré deux des personnes, qui ont toutes refusé d'être identifiées car l'information était confidentielle.
Le fondateur et président de Vinda, Li Chaowang, qui détient 21 % de la société par l'intermédiaire d'une société de portefeuille qu'il contrôle, a également retenu les services d'un conseiller financier pendant le processus de vente, ont déclaré les personnes.
L'intérêt de Li pourrait être impliqué dans la mesure où un acheteur de la participation d'Essity pourrait déclencher une offre générale sur l'ensemble de l'entreprise, selon les sources.
Un porte-parole d'Essity a déclaré que la société était "engagée dans un processus qui se déroule comme prévu", mais a refusé de faire d'autres commentaires.
Vinda et Li n'ont pas répondu immédiatement à une demande de commentaire. Bank of America, Suzano, CVC, Bain et DCP se sont refusés à tout commentaire.
Fondée en 1985, Vinda est spécialisée dans les mouchoirs en papier, les serviettes hygiéniques et les couches pour adultes et pour bébés.
Elle possède 8 marques et 13 sites de production, dont 10 en Chine continentale, selon le site web de l'entreprise.
En 2022, Vinda représentait 16 % du chiffre d'affaires de 156 milliards de couronnes suédoises (15,2 milliards de dollars) d'Essity.
Le bénéfice net du premier semestre a chuté de 81,1 % en glissement annuel pour atteindre 121 millions de dollars HK (15,49 millions de dollars) en raison de la hausse du coût des matières premières, alors que le chiffre d'affaires a augmenté de 10,1 % en glissement annuel pour atteindre 10,07 milliards de dollars HK.
(1 $ = 7,8257 dollars de Hong Kong) (Reportage de Kane Wu et Julie Zhu à Hong Kong ; reportage complémentaire de Simon Jessop à Londres ; Rédaction d'Elaine Hardcastle)
