Latecoere bondit de plus de 9% à 0,24 euro au lendemain d'un accord trouvé avec ses partenaires sur sa recapitalisation. L'accord comprend une augmentation de capital d'au moins 100 millions d'euros, ainsi qu'une réduction significative de la dette. Le spécialiste de la sous-traitance d'équipements aéronautiques a conclu un accord de principe avec son actionnaire majoritaire, Searchlight Capital Partners, la Banque Européenne d’Investissement, et ses prêteurs (Prêts Garanti par l'Etat : PGE).

Cet accord garantit à Latecoere une structure de capital solide pour continuer à soutenir ses clients tout au long de la montée en cadence de l'industrie actuellement prévue en 2023 et au-delà.

Cet accord de recapitalisation a été négocié sous l'égide du Comité Interministériel de Restructuration Industrielle (CIRI).

L'accord de recapitalisation comprend un financement, par le biais d'un prêt immédiat de 45 millions d'euros accordé par son actionnaire de référence Searchlight Capital Partners, L.P. (SCP).

Il comprend aussi une augmentation de capital avec maintien du droit préférentiel de souscription pour un montant minimum de 100 millions d'euros, entièrement souscrite par SCP, qui sera réalisée avant la fin de l'année 2023.

Grâce à cet accord, une réduction de la dette de 183 millions d'euros permettra à Latecoere de disposer d'une structure de capital durable. La dette maintenue sera remboursée en 2027. Les prêteurs concernés resteront associés à la création de valeur future par le biais d'un mécanisme de Retour à Meilleure Fortune.

L'accord comporte enfin une conversion en capital d'un montant limité de la dette résiduelle de PGE selon des modalités restant à convenir. Les parties s'attendent à ce que le montant de cette conversion ne dépasse pas 10% des capitaux propres entièrement dilués après l'augmentation de capital.

Thierry Mootz, Directeur général du groupe, a déclaré : " Avec un capital considérablement renforcée, Latecoere est solidement positionnée pour mener à bien sa stratégie de développement entamée en 2021. Le groupe entend se positionner comme un partenaire stratégique de l'État français et un contributeur clé de l'industrie aérospatiale française en renforçant son empreinte industrielle dans les régions Occitanie et Nouvelle Aquitaine ".


Cet accord fera l'objet d'un protocole de conciliation qui sera homologué par le Tribunal de Commerce de Toulouse.

Latecoere informera le marché une fois le protocole de conciliation homologué.